疫情时代下的转让定价——一份中期报告

一年前,新冠疫情的爆发严重影响了全球各地的人民生活和企业运营。如今一年后,我们仍在经受疫情所带来的影响。2020年,全球中级市场企业被迫重置其供应链,审视其企业构成效益,重新评估企业内部商品与服务的转让定价影响。与此同时,全球和本地的报告需求也在增加,税务与财政当局也在持续关注转让定价。

对于创业型的企业而言,关注点更多聚焦在增长、变革与转型上。伴随着疫苗的逐步推广,我们正步入疫情的第二阶段,并朝着更加积极的方向发展。

RSM 国际税务领导Rob Mander与其他关注转让定价的领导们共同探讨,并分享了一些中期的调查结果。该结果涉及到目前已经出现的重点事项,以及在业务上应采取的行动。

转让定价介绍——你需要知道

总体而言,业内专家一致认为,随着全球经济有望从疫情中复苏,人们将更多的关注转让定价模型。对于那些受到疫情负面冲击的企业来说,需要重新审查在各地的实体之间的转让定价,以便合理管理现金流,帮助复苏经济。目前,主要经济领域仍然在持续遭受冲击。但就中长期而言,特别是当下各地的财政当局都在加紧关注的大背景下,经济关注的侧重点很可能转向跨国企业如何通过实现其疫情下税收政策,包括转让定价政策,实现获益。

 “不同地区的财政当局可能会根据各地自身经济情况以及政策议程,采取不同的处置立场。”RSM 澳大利亚所Liam Delahunty表示道。因此,纳税人在规划其交易和转让定价政策时,要重点参考各税收与财务当局的政策影响。

正如RSM意大利所Daniella Marenchino所做的解释:跨国企业集团(MNE)内部有许多不同实体,各实体的经历也各不相同。在某些情况下,各国政府为限制疫情传播而采取的行动(如隔离封锁措施),以及集团内全球业务走向,都会对各内部实体产生严重影响

RSM南非所John Jones补充道:要考虑到更广泛的全球经济衰退,如利率下降,现有的转让定价政策可能已经非常不合适了,需要进行重大修订。国际各地税务当局也在持续关注转让定价,解决不断下滑的税收收入问题。

2021年转让定价的关键点都有哪些?

关键步骤上,所能采取的行动自然需要根据不同国家的政策进行调整,符合跨国企业的全球发展。因此,一些关键点就包括:

  • 审视所在国税务当局提供的政策指导程度。(例如,意大利和南非政府提供的指导很有限。但澳大利亚政府已经发布了大量信息,以帮助纳税人进行转让定价风险管理)
  • 要清楚地解释经济危机对跨国企业的本地业务,和对全球整体业务的影响,并提供充分的支持文件。
  • 调整基准分析结果,保证结果(通常考虑前几年的结果)与当前的经济形势保持一致
  • 针对跨国企业内部出现财务困难的实体,在提供具体财务支持的情况下,重点同步分析运营和现金管理结构,提供相关文件
  • 记录疫情对已签订的预先定价协议的影响,包括向税务当局要求的协议修订过程也需记录。
  • 更新转让定价政策,使其能满足相关税收当局的审查——转让定价是所有跨国企业的重点审查与审计风险。
  • 审查并记录,与无形资产相关的重大交易。(例如:版税费率的更改,向他国转让知识产权) 。
  • 考虑如何对待政府援助(例如:澳大利亚税务办公室就建议,澳洲的营纳税人仔细考虑转让定价的调整,考虑到政府援助是旨在刺激澳大利亚经济,不应将援助退回到跨国集团)。

Daniela Marenchino总结道:部分跨国企业应重点详细描述,当前疫情对其本地业务以及整个集团的全球业务的影响。

RSM澳大利亚所Tristan Hedley总结了澳大利亚政府的立场,他说:澳洲税务办公室已经承认,修改后的基准在短期内没有什么价值,因为疫情所产生的经济影响在一段时间内,不会相关的数据库中得到体现。因此,澳洲税务办公室提出了纳税人在处理相关事项时,应考虑到疫情将如何影响预算或预计收入。

从全球的角度上来看,文献记录将比以往任何时候都更重要,因为后见之明的好处就在于,会使当初合理的决策显得不合理。因此商业决策背后的基本文件和支持应该尽可能同步。

针对转让定价,跨国集团目前应如何准备?

需要重组供应链、开发新客户、安排远程办公的企业,通常意味着价值生成过程在过去12个月发生了重大变化。因此,资金筹措、业务和政策都需要重新审视。

资金

利率下降的总趋势,加上政府对金融市场通过延期缴税、债务担保、援助和就业补贴的一系列举措,都对转让定价产生影响。所需审查事项包括:

  • 审查公司间融资的利率,在确保条件不变的情况下,进行适当调整。
  • 重新商谈财务协议的合同条款,不仅包括利率,还包括到期的本金偿还,和/或终止/重新协商的日期。
  • 考虑政府为增加市场流动性所采取的措施(如信贷担保),及其影响。
  • 低市值——检查资产减值对财务报表的影响。是否有其他的选择,如全球资产与负债比率是否更加适用?

Liam Delahunty解释道:随着市场利率的降低,纳税人应该重新评估企业间的融资利率,在确保条件在合适的范围内,不产生过多变化,进行适当调整。澳洲税务办公室最近还发布了指导意见,称在许多情况下,无息贷款是无法代表正常情况的,应努力确保融资的实质和形式保持一致。

“在意大利,在某些情况下,政府提供无报酬担保,让企业从第三方债权人获得融资” Daniela Marenchino表示。

“除了政府支持外,由于疫情影响严重,当地实体也可以获得跨国集团提供的无成本担保,以应对与疫情危机有关的融资困难。必须考虑到疫情期间出现的所有特殊因素。”

在同一话题上,Tristan Hedley指出,“澳洲税务办公室已表现出他们对此的忧虑,即纳税人可能以疫情为借口,不当的减少澳大利亚利润

转让定价文件存档

从历史上看,众所周知,如果转让定价缺乏透明度,会影响被私人股本收购或出售的公司的价值。如果当局将更多的外部注意力放在税收事务上的做法是可行的,那么这是一个比疫情前更值得去思考与探索的领域。

高质量的同期文档对于支持2021年的转让定价至关重要。因此,企业应该:

  • 考虑基准研究中可比性数据的影响,并检查在缺乏有用数据的情况下,可参考的其他选项
  • 由于疫情影响花费了额外的时间和精力,审查集团如何将成本分摊给各个子公司
  • 检查是否有简化的转让定价文件可用
  • 业务重组可能会受到密切审查,需要全面的记录,用以进行市场估值
  • 确保文件反映了跨国企业的全球业务的完整性。经济低迷可能在整体层面造成了损失,这引发了如何对待跨国企业内的常规服务提供商的问题
  • 跨国企业应准备市场分析,记录疫情对公司运营的特定行业的影响。作为对负面结果影响的文件支持。
  • 为了确保产品供应,可能对供应链进行了更改。但这反过来会导致跨国企业框架、功能与风险同样产生改变。

展望未来

为应对疫情影响,跨国企业已在2021年做出重大调整,准备好在2021年做出进一步的改变。

“跨国企业需要根据其中长期的预期,来考虑疫情所带来的短期影响,”Liam Delahunty说道。

“在澳大利亚,澳洲税务办公室目前正积极提供优惠政策支持和相应的援助,但由于政府内在税收压力的增加,预计随着时间的推移,澳洲税务办公室将开始更密切地审查税收问题。”

Daniella Marenchino同意这一观点评估为集团整体业务和为地方实体的支持性举措时,要重点了解这场经济危机的中期和长期影响。

“为了支持转让定价政策的落地实施,相比于过往时期,跨国企业更应准备好强有力和可靠的支持性文件,并分析新冠肺炎对其全球业务以及对当地实体的影响,以正确应对此类情况。同时,使用现有资源监测对集团转让定价政策的可能带来的影响。”

John Jones 总结道:全球各地的税务当局正在以不同的方式处理出现的问题,因此,对现有方法的任何修订或审查,都必须采用一种全球整体性的方法,以确保在所有地区都能获得正确的解决方式,这一点至关重要。

2021年,全球供应链、国际客户和数字革新都将继续推动跨境交易。因此,随着业务不断发展,跨国企业需要尽力保持更新转让定价政策。

如果您对文章有任何疑问,请联系:

Rob Mander at [email protected]

Liam Delahunty and Tristan Hedley at [email protected], and[email protected]

Daniella.Marenchino at [email protected]

John Jones at [email protected].